I centri dati AI stanno prendendo i condensatori di cui hanno bisogno i produttori di automobili.

      I produttori di automobili cinesi affermano che le schede a circuito stampato e i condensatori ceramici multistrato sono carenti globalmente dal 20% al 30%, con i prezzi che sono più che triplicati nell'ultimo anno a causa della domanda dei centri dati AI. I prezzi della memoria automobilistica sono aumentati di circa il 180% in tre mesi.

      Il boom dell'AI ha raggiunto i componenti più economici di un'auto. I produttori di automobili cinesi segnalano una carenza globale del 20% al 30% di schede a circuito stampato e condensatori ceramici multistrato, con i prezzi che sono più che triplicati nell'ultimo anno.

      Questi non sono pezzi esotici. Un condensatore ceramico costa una frazione di centesimo, e un'auto moderna con assistenza alla guida ne utilizza migliaia.

      La disruption è fisica piuttosto che finanziaria. Dai Yong di Geely afferma che la mancanza di schede e condensatori impedisce il regolare funzionamento delle assemblaggi e interrompe la produzione, che è un problema diverso dal pagare di più.

      La domanda che li sottrae è quella dei centri dati. I funzionari del settore si aspettano almeno un anno prima che l'offerta globale possa essere aumentata per soddisfare ciò che l'infrastruttura AI e i produttori di automobili vogliono simultaneamente.

      La memoria è la parte più grande della stessa pressione. La memoria di grado automobilistico è aumentata di circa il 180% in tre mesi, con Samsung, SK hynix e Micron che indirizzano oltre l'80% della capacità a nodo avanzato verso i server AI, nella carenza che ha fatto aumentare i prezzi dei Pixel.

      Le auto stanno anche richiedendo molto di più. Un sistema di assistenza alla guida di base di livello due ha bisogno di circa 8GB, mentre le funzionalità di navigazione urbana in autopilota possono richiedere più di 300GB.

      Gli acquirenti stanno già pagando. Più di dieci produttori cinesi di veicoli elettrici hanno aumentato i prezzi o ridotto gli sconti di 2.000-6.000 yuan, BYD ha aumentato ciò che addebita per l'assistenza alla guida, e General Motors ha avvertito di aumenti dei costi.

      Questa è la stessa carenza che ha colpito l'hardware consumer per tutto l'anno. Ha messo fine al Mac Mini da 599 dollari e ha spinto Microsoft a ridurre Windows per macchine con 8GB di memoria.

      I produttori di automobili europei acquistano dagli stessi fornitori e non hanno una fila separata. Volkswagen, Stellantis e BMW sono esposti a prezzi identici per condensatori, schede e memoria, in un mercato in cui i prezzi delle auto elettriche hanno già smesso di scendere.

      Il punto politico è scomodo. L'Europa ha diretto i suoi fondi per i semiconduttori verso fabbriche all'avanguardia, mentre i pezzi che effettivamente sostengono le linee di produzione sono componenti passivi e memoria automobilistica che nessuna strategia industriale ha trattato come strategica.

      La cosa più economica nel veicolo ora stabilisce cosa costa. Questa è una lezione della catena di approvvigionamento che l'industria ha appreso due volte in cinque anni, e non ha ancora cambiato ciò che chiunque accumula.