Nvidia создает белый список: более половины ее азиатских клиентов не входят в него

      Согласно Financial Times, Nvidia более чем вдвое сократила число клиентов в Азии, получивших разрешение на покупку ее чипов для искусственного интеллекта, ссылаясь на три источника, знакомых с ситуацией.

      Компания составила новый белый список одобренных региональных покупателей и усилила проверку в Сингапуре, Малайзии и Японии, трех юрисдикциях, которые чаще всего фигурировали в случаях диверсии чипов за последние два года.

      Ужесточенная проверка исключила более половины предыдущих клиентов Nvidia в этом регионе. Исключенные компании могут повторно подать заявку, при условии, что они внесут изменения.

      Nvidia не сделала этого из-за энтузиазма. Ужесточение последовало под давлением Вашингтона и произошло после серии мер по обеспечению соблюдения, которые сделали сеть распределения компании в Азии, оглядываясь назад, довольно пористой.

      В марте прокуроры США предъявили обвинения соучредителю Supermicro и двум сотрудникам по делу о предполагаемой схеме перемещения примерно 2,5 миллиарда долларов чипов Nvidia в Китай, используя компанию из Юго-Восточной Азии в качестве прокси для маршрутизации оборудования из Тайваня.

      31 мая Бюро промышленности и безопасности Министерства торговли выпустило рекомендации, уточняющие, что для экспорта продвинутых вычислительных чипов в любую организацию, чей конечный родитель находится в Китае или Макао, требуется лицензия на экспорт, независимо от того, где эта организация расположена. Это одно уточнение превратило вопрос о доставке в вопрос о корпоративной собственности, и именно поэтому адрес в Сингапуре больше не решает ничего.

      Вашингтон уже предпринял шаги для закрытия лазейки для дочерних компаний, которая позволяла китайским фирмам покупать через зарубежные структуры. Белый список Nvidia является коммерческим выражением той же идеи, переданной поставщику: вместо того чтобы контролировать каждую отправку, контролировать список клиентов.

      Экономика объясняет, почему контрабанда продолжалась. Ограниченное оборудование Nvidia пользовалось высоким дефицитом внутри Китая, и, по сообщениям, серверы B300 продавались за около 1 миллиона долларов, что почти вдвое превышает цену в США. Такая маржа финансирует множество креативной логистики.

      Публичная позиция Nvidia была последовательной. Дженсен Хуанг утверждал, что контрабандные центры обработки данных — это тупик, поскольку кластер серого рынка нельзя обслуживать, обновлять или поддерживать, и что национальная безопасность стоит на первом месте. Белый список — это аргумент, превращенный в процедуру.

      Стоимость конкурентоспособна. Юго-Восточная Азия была одним из самых быстрорастущих рынков для инфраструктуры ИИ, и Малайзия, в частности, три года привлекала инвестиции в центры обработки данных, обещая дешевую землю, дешевую электроэнергию и минимум вопросов.

      Сокращение более половины базы региональных покупателей, даже временно, передает бизнес любому, кто может предоставить сопоставимые вычислительные мощности без дополнительных затрат на соблюдение требований, что все чаще означает китайских производителей чипов.

      Это также ставит законных клиентов в неловкое положение. Оператор из Малайзии или Сингапура, который ничего не сделал неправильно, теперь может оказаться вне списка из-за акционера, которого он не может легко объяснить, а путь обратно — это процесс повторной подачи заявки, критерии которого Nvidia не опубликовала.

      Что касается Пекина, то он не играет роль обиженного клиента. Вашингтон позволил Nvidia продавать старые H200 в Китай в прошлом году; Китай ответил блокировкой внутренних продаж этого продукта, частично чтобы защитить свою собственную чиповую промышленность. Оба правительства теперь, похоже, ограничивают одну и ту же торговлю по противоположным причинам.

      Nvidia не комментировала публично белый список, и в отчете FT не указано, сколько компаний остаются в нем. Акции Nvidia упали примерно на 3,5% в понедельник на фоне более широкого распродажа в технологическом секторе, хотя это движение соответствовало более широкому комплексу чипов, а не этой конкретной истории.

      Что не решает проверка, так это основная неловкость соглашения. Теперь компания, зарегистрированная в США, ведет частный реестр того, кто в Азии может купить ее самый ценный продукт, по просьбе правительства, которое предпочло бы не составлять список самостоятельно.