NEXTDC lancia un piano di capitale da 2,2 miliardi di dollari australiani

      L'operatore di data center quotato all'ASX sta raccogliendo 1,5 miliardi di dollari australiani in un'offerta di capitale completamente garantita e sta espandendo il suo programma di titoli ibridi di 700 milioni di dollari australiani, con La Caisse de dépôt et placement du Québec ora impegnata per un totale di 1,7 miliardi di dollari australiani.

      La raccolta finanzierà lo sviluppo accelerato del campus S4 di Western Sydney, dove l'utilizzo contrattato è aumentato di 250 megawatt in un solo trimestre.

      NEXTDC (ASX: NXT), il più grande operatore indipendente di data center in Australia, ha sospeso le contrattazioni per lanciare un piano di capitale da 2,2 miliardi di dollari australiani ancorato a un'offerta di diritti azionari completamente garantita da 1,5 miliardi di dollari australiani, ha annunciato l'azienda lunedì.

      La raccolta è una risposta diretta a un cambiamento significativo nella domanda: tra dicembre 2025 e il 31 marzo 2026, l'utilizzo contrattato pro forma di NEXTDC è aumentato di 250 megawatt, un incremento del 60% in un solo trimestre, raggiungendo 667 MW.

      Il 💜 della tecnologia UE Gli ultimi rumori dalla scena tecnologica dell'UE, una storia del nostro saggio fondatore Boris e alcune opere d'arte AI discutibili. È gratuito, ogni settimana, nella tua casella di posta. Iscriviti ora!Il suo libro ordini in avanti è cresciuto dell'83% nello stesso periodo, raggiungendo 544 MW, trainato dai fornitori di cloud hyperscale e dai clienti di infrastrutture AI.

      La componente azionaria è strutturata come un'offerta di diritti non rinunciabili accelerata pro-rata 1 per 5,4, con un prezzo di 12,70 dollari australiani per azione, uno sconto dell'8,6% rispetto al prezzo teorico ex diritti di 13,90 dollari australiani.

      Si prevede che le nuove azioni vengano emesse agli azionisti al dettaglio entro il 18 maggio, con il bookbuild istituzionale già in corso al momento della sospensione. Prima della sospensione, le azioni di NEXTDC erano aumentate di circa il 25% fino ad aprile, riflettendo l'entusiasmo crescente degli investitori per i progetti di infrastrutture di data center in tutta l'Asia-Pacifico.

      Il piano di capitale totale da 2,2 miliardi di dollari australiani combina l'offerta di capitale da 1,5 miliardi di dollari australiani con un'espansione di 700 milioni di dollari australiani del programma di titoli ibridi dell'azienda.

      I titoli ibridi di NEXTDC, che sono strumenti profondamente subordinati che si collocano dopo tutti i debiti esistenti, erano stati precedentemente sostenuti da un impegno vincolante di 1 miliardo di dollari australiani da parte di La Caisse de dépôt et placement du Québec (CDPQ), il secondo fondo pensione più grande del Canada con circa 517 miliardi di dollari canadesi in attivi.

      L'impegno ampliato porta il sostegno totale di La Caisse a 1,7 miliardi di dollari australiani, consolidando ciò che l'investitore canadese ha descritto come un "promettente primo passo verso una partnership a lungo termine" con NEXTDC.

      L'uso principale dei proventi è lo sviluppo accelerato di S4, il campus di data center di NEXTDC a Western Sydney, dove l'azienda intende investire circa 1,5 miliardi di dollari australiani entro la fine dell'anno finanziario 2027.

      Un impegno record di 250 MW da parte dei clienti a S4 durante il trimestre è ciò che ha innescato l'annuncio: il CEO Craig Scroggie ha descritto la raccolta di capitale come un modo per "espandere materialmente la capacità contrattata di NEXTDC e ridurre il rischio degli sviluppi di Western Sydney dell'azienda in vista di potenziali transazioni di partnership strategica con partner di capitale privato dal 2027."

      Quell'ultima frase segnala l'intento di coinvolgere partner di joint venture o investitori a livello di asset una volta che la struttura è contrattata e ridotta al rischio, un comune meccanismo di monetizzazione per le infrastrutture di data center su larga scala.

      Le indicazioni finanziarie che accompagnano l'annuncio sono sorprendenti. NEXTDC ha aumentato la sua guida per le spese in conto capitale FY26 di 300 milioni di dollari australiani a un intervallo di 2,7 miliardi di dollari australiani a 3,0 miliardi di dollari australiani.

      Per FY27, le spese in conto capitale sono previste a circa 5,0 miliardi di dollari australiani. L'azienda sta mantenendo simultaneamente la sua guida esistente per i ricavi e l'EBITDA FY26, mentre prevede che l'EBITDA contrattato derivante solo dagli accordi con i clienti esistenti supererà 1 miliardo di dollari australiani nel tempo, circa quattro volte il punto medio della guida attuale FY26 di 235 milioni di dollari australiani.

      Dopo la raccolta e l'attività di finanziamento recente, NEXTDC prevede una liquidità pro forma di circa 5,9 miliardi di dollari australiani.

      NEXTDC gestisce o sta sviluppando 20 data center in tutta l'Australia, a Sydney, Melbourne, Brisbane, Perth, Port Hedland, Canberra, Adelaide, Sunshine Coast e Darwin, e sta valutando siti a Tokyo, Bangkok, Johor e Kuala Lumpur in Malesia, e Singapore.

      La capacità di data center utilizzabile dell'Australia si attesta attualmente a circa 1.350 megawatt, con previsioni di consenso che proiettano 3.100 MW entro il 2030-31 e potenzialmente fino a 7,4 gigawatt entro il 2035 in scenari guidati dall'AI.

      Il NSW ha approvato progetti di data center per un valore di 51,9 miliardi di dollari australiani attraverso la sua Investment Delivery Authority, concentrando di fatto le approvazioni e le connessioni alla rete e il supporto alla pianificazione che le accompagnano in un numero ristretto di operatori qualificati.